Что такое исламский счёт и как по-разному брокеры его предлагают

Интерес к Islamic trading не ослабевает. Одних он привлекает возможностью соблюсти один из запретов своей религии, другим импонирует перспектива сэкономить на свопах.

Давайте разбираться в основных вопросах swapfree-счетов: доступны ли они всем желающим или нужно подтвердить убеждения, одинаковые ли условия у всех брокеров, предлагающих эту разновидность аккаунтов. Что выбор такого варианта реально даст трейдеру, а чего ждать не следует.

Что такое Islamic Forex trading и его первое условие

Это разновидность счёта для торговли на Forex, однако без комиссионных сборов, рассчитанных в виде процентов. Канон ислама запрещает правоверным передавать и получать проценты от чего-либо, поскольку это может считаться поощрением запретного ростовщичества.

Времена изменились, однако понятие запрета сохранилось и встроилось в новые сферы жизни. В том числе в трейдинг. С учетом этого табу для работы мусульман на Форекс предусмотрели специальные исламские счета. У Islamic Forex trading хватает синонимов: от бессвопового до халяльного счёта.

Разумеется, процесс адаптации традиционного харам (запрета) к реалиям онлайн-торговли не был простым. В исламе большой вес имеет решение богословов: именно они и занимались разработкой данной проблемы. Несмотря на то, что дискуссия не полностью завершена и по сегодняшний день, большинство учёных мужей сошлись на разрешении правоверным торговать на рынке Forex — но только с соблюдением определённых правил. Ключевым из которых является избегание любых процентов.

Поэтому на Islamic Account не берут любые комиссии в этой форме. Прежде всего, не существует процентных платежей за овернайт, то есть перенос активной позиции на следующий день.

Можно ли работать через исламский счет с криптовалютами?

Если с валютными парами вопрос уже ясный и решённый, то за дискуссией о криптовалютах в мусульманском мире можно при наличии интереса наблюдать прямо сейчас, в режиме реального времени. Единого мнения здесь нет.

В Иране под давлением санкций децентрализованные цифровые активы развиваются бешеными темпами: есть собственная легальная криптобиржа, рассматривается проект по созданию совместного с Россией стейблкоина.

Исламский совет Индонезии в 2021 году объявил все криптосделки харамом, поскольку счёл их связанными с неизвестностью и азартом, а следовательно вредом для правоверных.

В Саудовской Аравии и Объединённых Арабских эмиратах запрета криптовалют нет, изданы только предостережения о рисках. Инвесторы из этих стран поддерживают выпуск цифровых активов, обеспеченных реальными. Поскольку реальная экономическая деятельность с опорой на физические активы в мусульманском мире особенно поощряется.

Второе условие Halal Forex — фиксированный спрэд

С запретом на процентные комиссии мы уже разобрались, но это ещё не все условия. Есть важный нюанс с разницей между ценой покупки актива и ценой его продажи. Это и есть Spread, ради которого всё затевается, это источник прибыли в успешных сделках.

Правоверным мусульманам продавать валюту других государств не возбраняется, но есть нюанс. По законам шариата обоим участникам совершённой сделки нельзя оставаться должниками в связи с ней до следующего рассвета, иначе со сделкой явно что-то не то, с вопиющим несоответствием канону.

Плавающий спрэд автоматически обеспечивает харам, нарушение правил из-за непременной разницы между ценами Ask и Bid. К тому же в конце каждого календарного месяца, как правило, за обслуживание аккаунтов с плавающими спрэдами берут комиссию, которая исчисляется в процентах от объёма проторгованного. С точки зрения Halal trading это считается недопустимым.

Следовательно, вторым условием Halal Forex являются фиксированные спрэды при избегании плавающих. Комиссионные сборы при этом допустимы не в конце месяца, а только учитываемые при каждой сделке в строго зафиксированном объёме.

Третье условие Islamic Account — леверидж 1:1

Как быть с такой популярной услугой как кредитное плечо? То есть возможностью покупать активы за цену, превышающую собственные возможности трейдера. Это маржинальная торговля, которая для Halal trading также является запретной.

Использование заёмных средств нарушает предписание Гарар, запрещающее приобретать «рыбу, которая ещё находится в воде и молоко в вымени». Риск потери этих самых чужих средств также не одобряется. Поэтому исламский счет может использоваться только для торговли на собственные средства, без кредитного плеча либо с выставленным 1:1.

Как открыть исламский торговый счет

Зарегистрировать Islamic Forex trading Halal Forex не сложнее чем обычный Форекс-счёт. Разница только в отсутствии комиссий, выраженных в процентах. Поэтому для запуска Islamic trading достаточно сделать три простых шага.

1. Зарегистрироваться и подтвердить аккаунт согласно требованиям брокера и законодательства.
2. Пополнить баланс.
3. И только после этого подать заявку для открытия на базе вашего аккаунта swapfree-счет.

На последнем этапе будет уместно приложить доказательства вероисповедания. Заявку на открытие Islamic Account проверяет специальный отдел, после чего принимает решение об утверждении. Обычный срок обработки подобных запросов 1-2 дня.

Самое важное о свопах

Своп является оплатой переноса открытой позиции на следующий день. Его точный размер рассчитывают с опорой на банковские ставки.

Напримеры: клиент начал работу с валютной парой EUR/USD и покупал евро за доллары США. Если банковская ставка для USD 2 %, а для EUR 2,5 %, то разница 0,5 %, то есть положительная. В случае выставления позиции на продажу разница свопа обретёт зеркальное отрицательное значение.

Получать подобного рода доходы в процентах мусульманам запрещается, поэтому для них разработан халяльный торговый счет. Это не значит, что все свопы просто возьмут и простят, спишут по причине религиозных убеждений. Чаще посредники предлагают для Islamic trading способ легально обойти ограничения.

При этом брокеры для Islamic Forex trading Halal Forex стараются и себя не обидеть. Например, могут суммировать недельные свопы и оформлять их в определённый день в виде комиссионного сбора.

Теперь предлагаем перейти от теории к практике, рассмотрев особенности нескольких брокеров, предлагающих своим клиентам халяльный торговый счет.

Бессвоповый счёт от AvaTrade

Регулирование: брокер работает согласно директиве MiFID Евросоюза, а также имеет лицензии на финансовую деятельность от госрегуляторов Австралии, Израиля, ОАЭ, Южно-Африканской Республики, Японии.

Условия Islamic Account. Admirals предлагает следующий спектр активов, торговля которыми адаптирована к требованиям шариата:

• серебро и золото,
• нефть,
• индексы,
• валютные пары на Форекс.

Среди последних пользователям Halal trading недоступны российские рубли, южноафриканские рэнды, турецкие лиры и мексиканские песо.

Возможность работать с криптовалютой также не включена в исламский пакет: при желании работать с ней придётся отказаться от привилегий Islamic Account.

Swapfree-счет в IcMarkets

Регулирование: этот брокер базируется на Сейшелах, его подразделения также лицензированы в Австралии и на Кипре.

Условия Islamic trading от Ic Markets. Клиенты, исповедующие ислам, могут работать через торговые терминалы MT4, MT5 и cTrader.

Бессвоповый счет не является общедоступным: IC Markets оставляет за собой право запрашивать дополнительные документы, так что приверженность исламу придётся подтвердить. Компания предупреждает, что в случае выявления злоупотреблений аннулирует и сделки, и сам аккаунт пользователя, который завёл его не по религиозным убеждениям, а исключительно из желания сэкономить на свопах.

IC Markets предлагает порядка 90 торговых инструментов и кредитное плечо размером до 1:500. Выше мы уточняли, что для Islamic Account рекомендован леверидж 1:1. Так что если брокер этот момент не ограничивает, выбор остаётся за самими клиентами. Обещаны спрэды от нулевых.

Халяльный торговый счет от Admiral Markets

Регулирование: брокер сообщает о работе по директиве MiFID ЕС, а также о наличии лицензий Великобритании, Австралии, Иордании, ЮАР. Во всех этих странах зарегистрированы отдельные представительства, входящие в Admiral Markets Group AS. Европейское подразделение базируется на Кипре.

Условия Islamic Account от Admirals. Компания разрешает каждому клиенту иметь только один аккаунт. Если у кого-то уже есть обычный, халяльный торговый счет он зарегистрировать уже не сможет. Торговать без свопа предложено исключительно через терминал Trade.MT5 следующими видами активов:

• валютными парами,
• индексами,
• акциями,
• облигациями,
• товарами,
• ETF.

Работа с криптовалютами на усмотрение трейдера, права на исламский счёт она не лишает. AdmiralMarkets обещает низкие спрэды и комиссии, оперативное исполнение. Ограничений на использование торговых советников брокер не выдвигает.

Сделки с участием криптовалют и экзотических пар, открытые более чем один день, облагают фиксированной комиссией. Аналогично с любыми иными сделками с периодом владения свыше 3 дней.

Islamic Account от FBS

Регулирование: торговая марка принадлежит компании Tradestone Limited, которая зарегистрирована и лицензирована в Республике Кипр.

Условия swapfree-счета от FBS. Брокер предлагает работать с 60 видами активов через торговые платформы MetaTrader 4, 5, а также собственное программное обеспечение FBS Трейдер.

Можно открыть три варианта счёта: полностью бесплатный демонстрационный, центовый, где сделки проводятся на реальные деньги, но с крошечными депозитами, и стандартный.

Обратите внимание на скриншот: брокер FBS предлагает использовать кредитное плечо по желанию и подготовил плавающие спрэды для всех владельцев исламского аккаунта, что противоречит нормам шариата. Вероятно, обращение к этому брокеру больше подойдёт не для соответствия религиозным убеждениям, а для экономии на свопах. Благо, компания не требует при регистрации доказать вероисповедание.

Halal trading от Tickmill

Регулирование. Брокер сообщает о работе по европейской директиве MiFID II и о наличии лицензии Великобритании, Сейшельских островов, ЮАР и Лабуана. Во всех этих страх зарегистрированы представительства. Головной европейский офис базируется на Кипре.

Условия Islamic Forex trading от Tickmill. Клиентам доступны платформы МТ 4 и 5, а также все их версии. Для смартфонов также можно выбрать собственное торговое приложение Tickmill.

Исламским трейдерам доступны все три стандартных аккаунта этого брокера: Classic, Pro и VIP, которые при соответствующей регистрации конвертируются в халяльный торговый счет. Различие с обычными условиями заключается в отсутствии свопов и наличии фиксированной платы за обслуживание при переносе открытых позиций в течение 3 дней. Этот период отсчитывается по календарным дням и может включать в себя выходные.

Плата за овернайт более 3 суток составляет от 1 цента до 20 долларов США за один лот — на сайте брокера Tickmill есть подробная таблица платежей в зависимости от вида инструментов.

Криптовалюты и кредитное плечо не возбраняются, их использование оставлено на откуп клиентам. Брокер разрешает использовать несколько аккаунтов, однако если хоть один из них зарегистрирован как Islamic Forex trading, все остальные также автоматически будут переведены в соответствующие канонам шариата.

Halal Forex от XTB

Регулирование. Компания базируется в офшорном Белизе и имеет лицензию его госрегулятора FSC.

Условия Islamic Forex trading в XTB. Брокер разрешает использовать единственный вариант торговой платформы — xStation и её мобильные версии.

Компания предлагает два варианта торговых аккаунтов: Стандартный и Бессвоповый. Swapfree-счет обеспечивает доступ к 2100+ видам торговых инструментов из следующих категорий:

• валютные пары,
• товары,
• индексы,
• акции,
• ETF.

Максимальное кредитное плечо составляет 1:500, его использование не одобряется нормами шариата, однако применение оставлено на усмотрение трейдера. При этом с криптовалютами всё строго, они и исламский счёт несовместимы. Спреды фиксированные, от 0,7.

Islamic Forex trading от Pepperstone

Регистрация. Материнская компания Pepperstone Markets Limited зарегистрирована на Багамских островах и лицензирована только у местного госрегулятора.

Условия Islamic trading в Pepperstone. Компания предлагает возможность открыть такой аккаунт только трейдерам из 30 стран. РФ в нём нет, однако входят Азербайджан, Узбекистан, Туркменистан, Кыргызстан.

Брокер Pepperstone разрешает работать со стандартным набором активов и криптовалютами, при этом кредитного плеча не предлагает. Средние спрэды составляют 1-1,2 пипса.

В качестве базовой валюты счёта можно использовать австралийские и американские доллары, евро и фунты стерлингов. Для открытия сделок на счету должен быть минимальный остаток не ниже 200 австралийских долларов либо их эквивалента. Разрешено применять скальпирование и торговых советников. Сбор за удержание открытых сделок гуманно удерживается только после 10 дней, зато он выше среднего: от 1,5 USD за стандартный лот до 125 $ при работе с биткоинами.

FAQ про халяльный торговый счет и другие финансовые особенности

Трейдинг связан с запретом на азартные игры для мусульман? Торговлю на рынке Форекс постановили не считать азартной игрой. По причине того, что это инвестиции, основанные не на азарте, а на прагматичном анализе рынка исходя из объективных факторов. Она не запрещена и считается халяльной в случае, если мусульманин использует Islamic Account.

Что кроме процентов запрещает исламский банкинг? Нельзя приобретать облигации и акции из числа привилегированных. Не рекомендуются спекуляции и высокорисковые сделки, обещающие потерю либо высокую доходность. Опасность и неопределённость в Islamic trading обозначают словом «гарар». Под запрет попали форварды, опционы (включая бинарные), шорты.

Существует ли мусульманская ипотека? Она называется мурабаха и является торговым соглашением, по которому банк покупает квартиру для дальнейшей перепродажи. Недвижимость выбирают под заказ клиента. После этого банк получает не классические запретные проценты, а фиксированные платежи, размер которых прописан в договоре. До полного погашения задолженности недвижимость в залоге у банка, как и при обычной ипотеке.

Какие акции халяль, то есть разрешены к покупке мусульманами? Фетва, то есть заключение богословов, выделяет три группы компаний.

1. Полностью запрещены ценные бумаги компаний из сферы азартных игры, алкоголя, продажи оружия. Также на халяльный торговый счет не должны попадать акции фирм, связанных с выращиванием и реализацией свинины.
2. Компании смешанной деятельности допустимы, если нежелательная с точки зрения ислама деятельность занимает не более 30 % в их оборотах. Например, фирма в целом соответствует нормам шариата, однако вынуждена брать кредиты под проценты в обычных банках. При соблюдении этой пропорции акции можно покупать на Islamic Account.
3. С компаниями, чья деятельность признана соответствующей или хотя бы не противоречащей нормам шариата, можно работать. Мусульмане всегда могут свериться со специальными списками или проконсультироваться по заинтересовавшему эмитенту.

Заключение

Как видим, ситуация с Islamic Forex trading и его условиями очень неравномерная. Поэтому при желании открыть именно исламский счёт рациональнее всего идти от главной задачи, подбирая под неё наиболее подходящего брокера и условия.

Если интересно исключительно сэкономить на свопах, выбирайте офшорного брокера с демократичными требованиями к регистрации. Который не требует подтверждения проживания в стране из ограниченного списка и доказательств религиозных убеждений.

Как правило, демократичный подход к swapfree-счету брокер исповедует полностью, от регистрации до условий, разрешая использовать и кредитное плечо, и криптовалюты, к которым в исламском мире пока очень неоднозначное отношение. Как показывает пример брокера FBS, такой может и плавающие спрэды выкатить в то время как они являются однозначным нарушением канона. Так что от Islamic Account здесь только название и экономия на свопах — впрочем, у этого варианта есть свои поклонники.

Если же вам важно соблюсти все предписания шариата, потребуется выбрать брокера с более серьёзным подходом к Halal trading. Как правило, это компании, зарегистрировавшие подразделения в странах с традиционно сильным влиянием ислама. Даже если они оставляют кредитное плечо и работу со спорными криптовалютами на усмотрение клиента, однозначно запретный плавающий спрэд в них не подсунут.

Как и при любом выборе брокера, необходимо внимательно прочитать все условия, чтобы избежать неприятных сюрпризов.