Инвестиции в криптовалюту связаны с огромным риском. Такие вложения могут сделать инвестора очень богатым, а могут в один момент превратиться в ноль. Даже самые опытные криптаны не застрахованы от непредсказуемых происшествий, которые способны больно ударить даже по самому сбалансированному криптопортфелю.
Поэтому в криптовалютном мире прижилось правило Do Your Own Research (проводи свое собственное расследование) — DYOR. И этот принцип можно назвать главным для любого человека, который намеревается не просто вкладывать деньги в криптовалютные проекты, но и прилично заработать на этом.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Мошенники вовлекают подростков в дроппинг: как уберечь детей
Чем важен DYOR и почему без него никак
Рынок криптовалют пугающе непредсказуем. Порой полезный и перспективный проект, в который все верят и инвестируют, может рухнуть без очевидных причин. Зато бесполезный мем-коин, который сделан за пару минут очередным инфлюэнсером смеха ради, может за считанные дни вырасти в цене на десятки тысяч процентов. И те, кто на самом раннем этапе смогли разглядеть этот “гем” и вложили в него деньги, получат огромную прибыль.
Столкнулись с недобросовестным брокером?
Узнайте, как действовать именно в вашей ситуации
Вот только криптовалютных проектов существует очень много, а их количество продолжает стремительно расти. И хотя разработчики в каждом случае обещают блестящие перспективы, но слепо доверять таким заверениям не стоит. Ведь подавляющее большинство проектов, которые должны были “занять место биткоина”, со временем прекращают существование.
Конечно, при таком печальном исходе успеют заработать разве что создатели проекта и часть удачливых инвесторов. Зато все остальные, кто поверил в очередную монету и прикупил ее на солидную (для себя) сумму, получат лишь разочарование и убытки.
Поэтому криптоинвестору нельзя рассчитывать на чужие рекомендации либо на собственную удачу. Гораздо разумнее провести DYOR проекта, чтобы больше о нём узнать, выяснить сильные и слабые стороны. Это поможет принять взвешенное решение о вложениях. К тому же станет понятнее, какую именно сумму лучше вложить, если всё же принято решение входить в проект.
Инвестору, который привык к традиционному рынку акций и облигаций, придется пересмотреть свои подходы к анализу. Ведь в криптовалютном мире первоочередное значение имеют не финансовые показатели компании, а команда проекта, его полезность и токеномика, наличие развитого и активного сообщества пользователей.
Если компания традиционного типа выпускает акции либо облигации, то этот процесс контролируется финансовыми регуляторами. Однако в криптовалютном мире на изменения в токеномике и распределение предложения зачастую влияет сообщество проекта.
Именно аудитория может проголосовать таким образом, чтобы, например, увеличить максимальное количество монет. Да и сами монеты распространяются разными способами, вроде стейкинга, фарминга, майнинга, аирдропов. Поэтому к оценке определенного криптовалютного актива нужно подходить иначе.
Оценка финансовых метрик
С помощью финансовых показателей можно многое сказать о текущем состоянии проекта, а также спрогнозировать его развитие. Для этого можно использовать, например, сервис CoinGecko, с помощью которого отслеживаются многие актуальные метрики.
Первым делом стоит оценить рыночную капитализацию (Market Cap), отражающую общую стоимость криптоактива на рынке в интересующий промежуток времени. Данный показатель получают очень просто: текущую цену одной монеты умножают на общее количество монет в обращении. Сравнивая рыночную капитализацию проектов из одного сегмента (или из нескольких похожих) можно получить хотя бы приблизительное представление о том, как будет меняться цена.
Следует обратить внимание и на объем торгов, который отражает сумму всех покупок и продаж актива за определенное время, например, за 24 часа. Если объем торгов находится на стабильно высокой отметке долгое время, то это свидетельствует о том, что проект популярен и интересен. Здесь не лишним будет смотреть и на ликвидность, которая отражает, насколько чувствительна рыночная цена актива к покупкам и продажам.
Зачем изучать токеномику
При серьезном подходе к DYOR нельзя не изучить экономику токена. Ведь именно в токеномике отражено, по каким правилам создаются токены, как они распределяются и используются, как происходит управление ими. От токеномики во многом зависит устойчивость всего проекта.
Вот на какие аспекты токеномики нужно обращать внимание:
- Предложение. С каким общим количеством монет придется иметь дело. Здесь же прописано, каким образом монетки будут распределяться (аирдропы, майнинг, первичная продажа и прочее).
- Спрос. В этом случае речь идет о факторах, влияющих на спрос монеты. Речь о полезности монеты, интересе инвесторов, маркетинговой составляющей.
- Сжигание. Могут использоваться механизмы, которые будут сжигать часть монет, что прибавит оставшейся массе ценности.
- Награды и поощрения. Здесь речь о том, каким образом разные участники проекта (в том числе и рядовые пользователи) будут вознаграждены за свой вклад в его развитие.
- Структура управление. Не лишним будет знать, кто принимает решения, влияющие на развитие проекта.
Кроме токеномики стоит узнать, на каких биржах торгуется монета. Ведь если токен попал на крупную и всеми уважаемую биржу, то это значит, что проект пользуется доверием. Тем более что перед таким листингом проводится тщательная проверка, в ходе которой идентифицируют команду, анализируют дорожную карту и так далее.
Зачем смотреть на ончейн-метрики
Эта информация берется из самого блокчейна, причем она позволяет понять, в каком состоянии находится сеть, настолько активны пользователи, какая ситуация на рынке. Например, рост количества активных адресов при низкой капитализации может свидетельствовать о недооцененности проекта. Если же ситуация обратная, то монета, вероятно, переоценена. По появлению новых адресов также можно оценить приток новых пользователей.
Стоит смотреть на количество транзакций и объем сделок за определенный промежуток времени. Особый интерес заслуживают операции крупных инвесторов (так называемых китов). И если есть много больших покупок, то это может говорить о вере серьезных игроков в проект. Если же наблюдаются продажи на огромные суммы, то такой расклад может свидетельствовать о поспешном уходе инвесторов. Рост общего количества транзакций может говорить о росте интереса к данному криптоактиву.
Трейдерам нужно смотреть на ончейн-метрики, чтобы анализировать краткосрочные тренды, видеть текущие настроения участников, находить оптимальные точки входа и выхода из сделок. Инвесторам же данные из блокчейна помогут оценить перспективы проекта, чтобы принять взвешенное решение.
Анализ метрик проекта
Соблюдая принцип DYOR, важно не только оценивать вышеупомянутые метрики, но и смотреть на планы создателей проекта. Первым делом нужно изучить white paper — своеобразную официальную дорожную карту проекта, в которой отмечены и особенности проекта, и технические моменты, и цели. С помощью этого документа можно получить представление о команде проекта, экономической модели и прочих важных деталях.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Как инвестор может потерять все деньги из-за LETF
Открытость команды создателей тоже играет важную роль. Следует узнать, что это за люди и какой репутацией они обладают. Не был ли кто-то из них замечен в организации мошеннических схем? Преимуществом считается и постоянная коммуникация разработчиков с сообществом.
Если проект имеет партнерские отношения с уважаемыми в криптоиндустрии участниками, то это несомненный плюс. Однако нужно убедиться, что это реальное стратегическое партнерство, а не пустые заявления представителей малоизвестного проекта.
Меня обманул брокер. Как вернуть деньги?
Заберите инструкцию по возврату, которая поможет в большинстве случаев
В исследовании монеты нужно изучить и дорожную карту, которая даст представление об амбициях и планах создателей, покажет ключевые этапы и прогнозируемые результаты, позволит отслеживать прогресс.
Необходимо пройтись и по конкурентам, отметить плюсы и минусы проекта, а также особенности используемой технологии. Насколько реалистичным выглядит план развития? Какие этапы уже удалось преодолеть? Следует учитывать, что на ранней стадии развития проекту может быть особенно трудно двигаться вперед, сталкиваясь с конкуренцией уже состоявшихся игроков. А потому и риски неудачи особенно большие.
Заключение
DYOR — главный принцип любого криптоинвестора. Ведь в криптовалютной среде риски стабильно огромные и подавляющее большинство проектов разваливаются с треском, что вынуждает особенно аккуратно подходить к инвестированию. Поэтому без умения качественно проводить анализ интересующих криптовалют о прибыли можно будет только мечтать.
